La banque vient de lancer une opération de titrisation de créances d’un montant total de 52 milliards FCFA à travers un Fonds Commun de Titrisation de Créances, une première sur le marché béninois par son ampleur et sa structuration innovante.
NSIA Banque Bénin a lancé une opération de titrisation de créances baptisée Keur Samba – NSIA Banque Bénin 2025-2033, pour un montant global de 52 milliards FCFA. Cette émission, autorisée par le CREPMF, repose sur trois tranches d’obligations différenciées en termes de risques et de rendements, visant à attirer une large base d’investisseurs institutionnels. La titrisation est une technique financière qui permet à une banque de transformer une partie de ses crédits (prêts accordés à ses clients) en titres financiers négociables sur les marchés.
La structuration de l’opération prévoit une tranche senior de 34 milliards FCFA, offrant un taux préférentiel autour de 7 %, tandis que les tranches mezzanine (10 milliards) et junior (8 milliards) permettent d’absorber davantage de risques, en contrepartie de rendements plus élevés.
Avec cette opération, NSIA Banque Bénin cherche à atteindre un double objectif : d’une part, soutenir l’accès au crédit pour les ménages et les entreprises ; d’autre part, améliorer la gestion de son bilan en mobilisant de nouvelles ressources sans alourdir sa dette.
Le montage a été réalisé en partenariat avec Africa Link Capital Structuration (arrangeur) et NSIA Finance (société de gestion). Il s’agit d’une première opération de cette envergure au Bénin, saluée comme un jalon structurant dans la modernisation du marché des capitaux de l’UEMOA.
